النفط و الأسهم هذا الأسبوع: الكرة في ملاعب المنتجين من خارج أوبك

0 190

احصل على تنبيهات فورية مباشرة على جهازك عند نشر مقاله جديدة!

في حين أن أجزاء من أوروبا تفعل شكل أخف من الإغلاق ، مع خطط النمسا لإعادة فتح الأعمال التجارية من الأسبوع المقبل وإعادة تشغيل الدنمارك للمدارس ، فإن الوباء حصد عدد ضحايا أعلى بكثير في الولايات المتحدة. بالنظر إلى أن الولايات المتحدة متأخرة قليلاً عن أوروبا في تسطيح منحني انتشار الفيروس ، ستكون بيانات النفط والاقتصاد الأمريكية الأسبوع المقبل مؤثرة أكثر من المعتاد لأنها ستوفر بسرعة فكرة عن مدى الضرر الذي يلحقه الفيروس التاجي بسوق النفط المحلي.

أوبك : ماذا بعد؟

قامت السعودية وروسيا بدفن خلافاتهما مؤقتًا تحت الضغط ، واتفقت مع أعضاء أوبك الآخرين على خفض الإنتاج بمقدار 10 ملايين برميل في اليوم. على الرغم من أن القرار كان قادمًا لفترة طويلة ، لن يؤثر حجم الخفض إلا على انخفاض أسعار النفط بالنظر إلى انخفاض الطلب العالمي بأكثر من 30٪ منذ بداية الوباء. تتحدث بعض الدول الأوروبية الأصغر عن تخفيف طفيف لقواعد الإغلاق ، ولكن لوضعها في نصابها ، قالت بالفعل إنها ستبقي حدودها مغلقة ولن تسمح بالسفر والعطلات الدولية حتى يكون هناك لقاح.

هذا يعني من غير المحتمل أن يرتفع الخطان الرئيسيان للطلب على النفط ، الطلب من السيارات / الحافلات والطلب على وقود الطائرات لشركات الطيران ، بشكل خطير قبل الخريف. والآن بعد أن قامت أوبك وروسيا بخطوتهما ، سيتعين على بقية الدعم لصناعة النفط أن يأتي من مكان آخر. في اجتماع مجموعة العشرين اليوم ، من المحتمل أن يُطلب من البلدان الأخرى إما الالتزام بتخفيض الإنتاج أو شراء المزيد من النفط لاحتياطياتها الاستراتيجية لسحب بعض الفائض من السوق. ستكون الكرة بشكل رئيسي في ملاعب أكبر المنتجين ، بما في ذلك كندا والمكسيك والبرازيل والولايات المتحدة.

من المحتمل أن تكون البيانات الأمريكية الأكثر رعباً في الوقت الحاضر ، بصرف النظر عن عدد الأشخاص المصابين ، هي الزيادة الفائقة في أعداد البطالة الأولية. حسب العدد الحالي ، جلبت الأسابيع الثلاثة الماضية 3.3 مليون عاطل عن العمل ، ثم 6.8 مليون ، وهذا الأسبوع 6.6 مليون آخر من الباحثين عن عمل. وإلى أن يبدأ تيار فقدان الوظائف في التحول ، لا توجد فرصة لتغيير الاتجاه في سوق النفط ، حيث لا يزال الطلب المحلي الأساسي  أقل بكثير من مستويات ما قبل الأزمة.

من المرجح أن يظهر تقرير إدارة معلومات الطاقة يوم الأربعاء مزيدًا من الانخفاض في إنتاج النفط وتدميرًا أعمق للطلب المحلي الأمريكي. وانخفضت معدلات استخدام المصافي بالفعل إلى 75.6٪ ، منخفضة من 82.9٪ في وقت سابق من هذا الشهر ، وخففت مدخلات مصافي النفط الخام الأمريكية بمقدار 1.3 مليون برميل يوميًا إلى متوسط ​​13.6 مليون برميل يوميًا. انخفض عدد الحفارات العاملة في الولايات المتحدة بنسبة 10٪ تقريبًا إلى 664 ، بخسارة 361 منصة مقارنة بعدد الحفارات قبل عام. في الأسبوع المقبل ، ابحث عن المزيد من الأخبار من المنتجين ، سواء كان ذلك بشأن التخلي عن المشاريع المستقبلية ، أو إغلاق أجزاء من الإنتاج أو قطع الوظائف.

أسواق الأسهم

يبدو أن وتيرة الزيادة في عدد حالات الفيروس التاجي في جميع أنحاء العالم آخذة في التناقص. ينظر الكثيرون إلى هذا على أنه فرصة لشراء الأسهم لأن “الأشياء يمكن أن تتحسن “. ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 12٪ تقريبًا هذا الأسبوع ، مرتدًا على 50٪ من أعلى مستوياته منذ 20 فبراير إلى أدنى مستوياته في 23 مارس وزاد مؤشر داو جونز 12.7٪ ، وناسداك 9.37٪. في المملكة المتحدة ، ارتفع مؤشر FTSE بنسبة 8.66٪ ، بينما في ألمانيا ارتفع مؤشر داكس بنسبة 11.95٪. انخفض مؤشر DXY بنسبة -1.19٪ ، حيث تقدم زوج دولار أسترالي / دولار أمريكي بإغلاق + 5.94٪. شهد الذهب والفضة أيضًا أسابيع جيدة ، حيث أغلق الذهب الأسبوع + 4.86٪ بينما كان الفضة + 6.64٪. وهو ما يقودنا إلى النفط الخام … قبل أسبوعين ، ارتفع خام غرب تكساس الوسيط بنسبة 32٪ مع توقعات بنتيجة إيجابية من اجتماع أوبك ++. ومع ذلك ، مع اختتام الاجتماعات هذا الأسبوع ، انخفض السعر بنسبة 19.15٪ ، وهي حالة كلاسيكية من “شراء الشائعات بيع الحقيقة”.

أسواق الأسهم إما في سوق صاعدة جديدة أو صعود السوق الهابط. بغض النظر ، كما ذكرنا سابقًا ، فقد ارتفعوا بنسبة 50 ٪ من أدنى مستوياتهم في أواخر مارس. هل هذا يعني أن أسوأ نتائج فيروس التاجي حدثت بالفعل؟ على الرغم من أن بعض البلدان تشعر أنها ربما تكون قد بلغت ذروتها أو أنها في ذروتها ، فإن العديد من البلدان لا تزال ترى علامات على زيادة الحالات وزيادة الوفيات. فلماذا عمدت البورصة إلى تصحيح الكثير من خسائرها؟ على الأرجح بسبب جهود البنوك المركزية في جميع أنحاء العالم التي تخلق حافزًا لتجنب الكساد العالمي. “لا تقاتل الاحتياطي الفيدرالي” هو تعبير قيل كثيرًا منذ عام 2008. في هذا السياق ، يحاول التجار أن يتقدموا على الاحتياطي الفيدرالي قبل أن يدعموا “نظريًا” الاقتصاد والأسواق ، ألقى الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي 2.3 تريليون دولار أخرى في الأسواق ، بينما قال بنك إنجلترا إنه سيسمح للحكومة البريطانية بإدارة السحب على المكشوف غير المحدود لدفع أجور ملايين الأشخاص الذين تم تسريحهم ، وخفض الضرائب على الشركات ، وتوسيع نظام الرعاية الاجتماعية. حتى أن رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي باول قال إن البنوك الأمريكية لا تحتاج إلى تعليق توزيع أرباح الأسهم! ستستمر الأسئلة هذا الأسبوع حيث يقوم التجار باستيعاب البيانات اليومية من عدد حالات الإصابة بالفيروس التاجي كل يوم من جميع أنحاء العالم وما إذا كانت البنوك المركزية قد فعلت “ما يكفي”.

في الانتخابات التمهيدية الأمريكية ، علق المرشح الديمقراطي بيرني ساندرز حملته. هذا يترك جو بايدن فقط لمواجهة دونالد ترامب في الانتخابات الأمريكية في نوفمبر. بمجرد احتواء الفيروس التاجي ، ستكون الأمور “فوضوية” بين هذين المتنافسين.

يبدأ موسم أرباح الربع الأول الأسبوع المقبل مع تقارير العديد من بنوك وول ستريت. وتشمل هذه JPM و WFC في 14 أبريل و C و BAC و GS في 15 أبريل التقديرات سيئة بالنسبة لمعظم الشركات وبعضها يسحب التوقعات المستقبلية لبقية العام نظرا لعدم اليقين المحيط بالفيروس التاجي.

هناك بعض البيانات الاقتصادية هذا الأسبوع ، على الرغم من أن الأكثر مشاهدة ستكون من الصين. بالنسبة لمعظم البلدان الأخرى ، فإن البيانات هي من الدرجة الثانية. يجتمع بنك كندا هذا الأسبوع ؛ ومع ذلك ، من المحتمل ألا يكون حدثًا هاما نظرًا إلى مقدار التحفيز الذي قدمه BOC حتى الآن. فيما يلي قائمة بإصدارات البيانات الأكثر أهمية:

الثلاثاء

  • أستراليا: ثقة الأعمال NAB (مارس)
  • الصين: الميزان التجاري (مارس)
  • الصين: مبيعات المركبات (مارس)
  • الصين: FTI -YTD ​​(MAR)

الأربعاء

  • أستراليا: ثقة المستهلك في Westpac (APR)
  • الصين: قروض اليوان الجديد (مارس)
  • الولايات المتحدة: مبيعات التجزئة (مارس)
  • الولايات المتحدة: كتاب بيج
  • كندا: قرار بنك كندا بشأن سعر الفائدة

الخميس

  • أستراليا: تغيير التوظيف (مارس)
  • ألمانيا: الميزان التجاري (مارس)
  • الولايات المتحدة: المطالبات الأولية (الأسبوع المنتهي في 11 أبريل)
  • الولايات المتحدة: إحصاءات الإسكان (مارس)
  • الولايات المتحدة: تصاريح البناء (مارس)
  • الولايات المتحدة: مؤشر فيلادلفيا الفيدرالي الصناعي (أبريل)

يوم الجمعة

  • الصين: الناتج المحلي الإجمالي (الربع الأول)
  • الصين: الإنتاج الصناعي (مارس)
  • الصين: مبيعات التجزئة (مارس)
  • الصين: استثمار الأصول الثابتة – منذ بداية العام (مارس)

شارت الأسبوع: S&P 500 اليومي

النفط والأسهم 1 - النفط و الأسهم هذا الأسبوع: الكرة في ملاعب المنتجين من خارج أوبكارتدت حركة السعر بنسبة 50٪ من أعلى مستوياتها في 20 فبراير إلى أدنى مستوياته في 23 مارس إذا اقترب السعر يوميًا من 2800 ، فلا يوجد سبب لعدم استمرار السعر إلى 2900. ومع ذلك ، بين 2900 و 3000 هناك مستويان من المقاومة الأفقية ، مستوى تصحيح فيبوناتشي 61.8٪ من الإطار الزمني المذكور سابقاً ، والمتوسط ​​المتحرك لـ 200 يوم. يمكن للمرء أن يجادل حتى أن S&P 500 قد كسر تشكيل الراية ويستهدف 2980! إذا لم يستطع السعر الارتفاع ، يكون الدعم عند المقاومة السابقة بالقرب من 2640. وتحت ذلك الدعم سيستهدف أسفل الراية بالقرب من 2435. سيكون هذا مخططًا مهمًا للغاية للمراقبة حيث يساهم اتجاه الأسهم في اتجاه العديد من الأصول ، مثل السندات والسلع والدولار الأمريكي.

أهم الأحداث المؤثرة في النفط

متى ماذا لماذا هو مهم
الإثنين 13 أبريل إثنين الفصح أغلاق الأسواق الأوروبية والاسترالية
الإثنين 13 أبريل الوفاء بميزانية روسيا إذا أظهرت ميزانية روسيا عجزًا ، فستكون علامة حمراء لسوق النفط تتطلب مراقبة قرارات إنتاج النفط الروسية عن كثب
الثلاثاء 14 أبريل بيانات التجارة الصين مارس سيوضح كم تأثرت التجارة في البلاد في مارس بسبب الفيروس
الثلاثاء 14 أبريل 20.30 CFTC من مراكز تداول النفط تأخر البيانات بسبب عطلة عيد الفصح
الثلاثاء 14 أبريل 21.30 مخزون النفط الخام الأسبوعي API الولايات المتحدة الأخير عند 11.938
الأربعاء 15 أبريل 13.15 الإنتاج الصناعي الأمريكي في مارس لمحة أولية عن تأثير الاغلاقات على الإنتاج الصناعي الأمريكي
الأربعاء 15 أبريل 15.00 EIA مخزونات النفط الخام الأمريكية بالنظر إلى الارتفاع السريع بشكل استثنائي في البطالة وإغلاق المحلات التجارية تتوقع زيادة في الأسهم غير المستخدمة
الخميس 16 أبريل تقرير أوبك الشهري عن سوق النفط يغطي الطلب العالمي وإنتاج أوبك في مارس
الخميس 16 أبريل 13.30 مطالبات البطالة الأولية في الولايات المتحدة تظهر بيانات البطالة الأمريكية المرعبة النطاق الكامل لتدمير سوق العمل
الجمعة 17 أبريل 03.00 الصين الإنتاج الصناعي مارس من المتوقع أن يظهر تحسنًا على بيانات فبراير مع استئناف الإنتاج بعد الفيروس التاجي
الجمعة 17 أبريل 03.00 الناتج المحلي الإجمالي للصين للربع الأول لمحة عن أي نوع من الطلب سيكون من الصين بمجرد عودة العالم من الوباء
الجمعة 17 أبريل 18.00 بيكر هيوز منصة حفر أمريكية انخفض العدد الأسبوع الماضي 361 على أساس سنوي. نتوقع المزيد من الانخفاضات
الجمعة 17 أبريل 20.30  CFTC من مراكز تداول النفط المراكز النفطية لمديري الأموال
مواضيع ذات صله
guest
تقييمك
0 تعليقات
التقيمات المضمنة
عرض جميع التعليقات

يستخدم موقع الويب هذا ملفات الكوكيز لتحسين تجربتك. الاستمرار في استخدام موقعنا الإلكتروني يشير إلى أنك توافق على هذه السياسة. موافق أقراء المزيد

تواصل معنا
message
whatsapp
telegram
email